6月18日复盘笔记：PCB概念/创新药/算力租赁/物理AI/机器人/半导体设备/算力芯片等\n\n一、重磅财经信息\n①五部门：开展2026年新能源汽车下乡活动 深入推进汽车以旧换新进乡村\n②发改委：6月底前将下达今年全部2000亿元设备更新项目清单和第三批625亿元消费品以旧换新资金。\n\n二、大盘表现\n 旭创 总市值超越 茅台 。\n全市场超3300只个股下跌。\n沪指跌0.43%，深成指涨0.94%，创业板指涨2.05%， 科创50指涨3.84%。\n沪深两市成交额3.31万亿，较上一个交易日放量2183亿。\n\n三、强势板块和个股分析\n备注：只列举部分涨停板\n\nPCB概念\n 建滔积 6月16日完成第五次涨价，FR-4、PP材料涨幅15%，距离上一次涨价间隔仅20天，创历史最短周期。此外
生益科技 、
南亚新材 、
金安国纪 ：同步跟涨10%-15%，高端M8/M9高速CCL因AI需求紧张限量接单，交期拉长至4-6个月。\n涨停板：
世名科技 、
中京电子 、
亨通股份 、
江南新材 、
卓郎智能 、
贤丰控股 、
合锻智能 \n其他强势股：
铜冠铜箔 、 金安国纪 \n\n创新药\n港股 中国生 宣布，未来12个月拟以不超过20亿港元购买公司股份，并称公司价值被严重低估。此前， 药明 、 康方生物 、 恒瑞 、
百利天恒 等企业也先后披露回购或增持安排。\n涨停板：
华森制药 、
昭衍新药 、
海欣股份 、
众生药业 、
九安医疗 \n其他强势股：
皓元医药 、
诺思兰德 、
常山药业 、
首药控股 \n\n算力租赁\n英伟达B200 GPU租赁价格将在今年10月续约时从每小时2.63美元上涨至5.10美元，涨幅约94%。与此同时，当前采购1000块GPU的交付周期已延长至12至15个月，新订单普遍排至2027年第二季度。\n涨停板：
东方国信 、
中嘉博创 、
智微智能 、
恒为科技 \n其他强势股：
科创信息 、
利通电子 、
宏景科技 \n\n物理AI\n黄仁勋在CES 2026上将物理AI列为英伟达核心战略，他认为物理AI远期可重塑50万亿美元产业空间。\n涨停板： 智微智能 、
天娱数科 、
威派格 \n其他强势股：
中控技术 、
能科科技 、 索辰科技 \n\n机器人\n成都人形机器人创新中心与 中国电建 集团成都勘测设计研究院有限公司、智成睿锦机器人科技（成都）有限公司共同签署5000台具身智能机器人产品战略采购订单。这是迄今为止国内具身智能领域最大规模的单一供应商订单。\n涨停板： 埃斯顿 、 晋拓股份 、 天润工业 、 铂力特 、 兴业科技 、 华达科技 \n其他强势股： 华依科技 、 领益智造 \n\n半导体设备\n机构：半导体设备开始紧缺，交期持续拉长，近期产业已经陆续验证到海外半导体设备开始涨价：AMAT、TEL等龙头厂商表示部分设备涨价5-10%；海力士正在考虑提高合作供应商的供货单价，响应供应商提出的涨价要求。\n涨停板： 盛剑科技 、 晶升股份 、 屹唐股份 \n其他强势股： 盛美上海 、 芯碁微装 \n\n算力芯片\n行业人士称字节跳动正与 天数智芯 讨论采购至少5万颗AI芯片，主要用于推理工作。\n涨停板： 品高股份 、 裕太微 \n其他强势股： 华虹 宏力、 寒武 、 沐曦股份 、 芯原股份 、 海光 、 晶合集成 、 中芯 \n\n存储芯片\nSK海力士表示已向主要客户交付了用于人工智能(AI)的下一代HBM4E DRAM样品。\n涨停板： 太极实业 、 中天精装 \n其他强势股： 华海诚科 、 金太阳 、 兆易 、 香农芯创 、 北京君正 、 兴森科技 \n\n有色·锆\n 爱迪特 在互动平台表示，公司已经收到日本东曹关于氧化锆粉体暂停供应的通知。针对公司的供应稳定性，公司已经提前布局粉体替代方案并全面落地，新材料可以替代原进口粉体，全线新品通过客户严苛验证。\n涨停板： 爱迪特 、 东方锆业 、 三祥新材 、长裕集团\n其他强势股： 国瓷材料 \n\n芯片电感\n机构：广义AI芯片电感TAM有望从2025年约25亿元增长至2030年约440亿元；其中狭义高端AI GPU应用市场有望从2025年约21亿元提升至2030年约324亿元，五年维度具备高成长弹。\n涨停板： 麦捷科技 \n其他强势股： 铂科新材 、 龙磁科技 、 顺络电子 \n\n光通信\n根据TrendForce集邦咨询最新硅光子产业研究，随着AI训练与推理需求快速扩张，预估CPO(共封装光学)/NPO(近封装光学)市场规模自2025年约1亿美元，跃升至2030年的390亿美元以上。\n涨停板： 光迅 \n其他强势股： 旭创 、 东山 、 源杰科技 、 剑桥 \n\nMLCC\n目前MLCC缺货规格已经不仅局限在AI用MLCC，主要规格产品都供不应求。村田、三星电机等为了承接高端MLCC订单，被迫放弃低端订单。后者主要用于消费电子，在这些日韩厂商营收占比仅有10%-15%，但数量占比超过40%。\n涨停板： 博迁新材 、 洁美科技 \n其他强势股： 昀冢科技 、 利和兴 \n\n稀土永磁\n近日，国务院常务会议审议通过《 矿产资源法实施条例 》，自6月15日起施行。现货市场同步走强，包头稀土产品交易所数据显示，6月15日至17日，氧化镨钕价格由69.65万元/吨上涨至70.36万元/吨。\n涨停板： 盛和资源 、 中稀有色 \n其他强势股： 天和磁材 、 中国稀土 、 北方稀土 、 宁波韵升 \n\n超级电容\n机构：AI服务器功耗继续非线性提升，GPU训推过程中的瞬时电流波动，正在把电容从传统配套件推向\"电Ram\"核心增量环节。电解电容、超级电容、MLPC三条线同步进入需求爆发、供给紧缺、价格重估周期。\n涨停板： 艾华集团 、 丰元股份 、 黑猫股份 \n其他强势股： 华锋股份 、 新疆众和 \n\n燃气轮机\n 上海电气 首台套重型燃气轮机自主国产控制系统在深能甘露项目成功投运。该系统的硬件均由 上海电气 自主研制生产，控制程序为自主设计开发，各项控制指标表现优异，实现了软硬件全链条的自主可控。\n涨停板： 万泽股份 \n其他强势股： 应流股份 、 杰瑞股份 、 飞沃科技 \n\n陶瓷产业\n机构：陶瓷基板是AI算力、1.6T光模块、新能源车SiC功率器件的核心材料\n涨停板： 旭光电子 、 华瓷股份 、 龙高股份 \n\n钢铁\n据央视报道：中国造船业迎来空前热潮，江苏南通等核心产区订单已排至2030年。此外伴随汽车出口爆发，汽车运输船所需超薄板材需求也快速增长。国内钢企手持船用钢订单排至 2028年，今年总产量预计超200万吨。\n涨停板： 抚顺特钢 \n其他强势股： 西宁特钢 、 久立特材 \n\n有色·铜\n杰富瑞分析师在发给客户的报告中，将2030年铜价目标大幅上调至每磅8美元，折合每吨17636美元。\n涨停板： 江铜 \n其他强势股： 云南铜业 、 北方铜业