周观点：通胀&AI电源加速进行时【 东北 计算机】0524，周更新part3\n\n1️⃣VR200对PCB和存储需求量进一步放大，叠加我们持续更新的PCB上游材料持续修正（详细参考我们此前更新），PCB上游景气度持续，同时关注新方向比如PCB油墨等；\n2️⃣存储推理时代的核心，有望复刻下一轮GPU行情，第一轮是价格传导，第二轮回归需求本质；同时关注两存上市带来的国产链机遇；\n3️⃣继续看好SST，电源重新定义AI时代，HVDC→SST价值量跃升，看好SST和SST产业链，同时关注电容通胀可能性；\n\n\n1.存储：
大普微 （5000e）、海外原厂、
雅克科技 等\n2.PCB上游：
凌玮科技 、
德福科技 （关注客户进展）、
东材科技 、
宏和科技 、
圣泉集团 、
呈和科技 、
同宇新材 、
瑞丰高材 、
聚杰微纤 （联系岚琪）\n关注外溢pcb油墨，
容大感光 \n3.光上游&OCS：
唯科科技 、
海泰新光 、
杰普特 \n4.算力租赁：
盈峰环境 、
利通电子 等（联系思琪）\n\n\n\n电源：
京泉华 、
海伦哲 \n海外：
远东股份 、
飞龙股份 ；\n国内：
思泉新材 ；\n其他：
华塑科技 、
江南新材 、
华光新材 \n\n（部分与半导体重合）\n1.自动化设备&光设备： 联讯仪 （3000e）、
锐翔智能、
博众精工 \n2.芯片测试：
利扬芯片 \n3.PCB设备&耗材：
三孚新科 、
东威科技 、
中钨高新 、
新锐股份 、 鼎泰高科 、 四方达 \n4.半导体设备&测试设备： 华源控股 、 狮头股份 \n\n\n 海光 、 禾盛新材 、 华正新材 、 中科曙光 、 智谱 、minimax、 真爱美家 \n\nBy zyy19534078860