【中泰电子 | 设备&零部件】扩产仍是最明确方向，重视设备&零部件板块历史性机遇！
[玫瑰]两存+先进逻辑大扩产趋势向上
长鑫已于7月顺利IPO，长存IPO已问询，两存有望复制面板逻辑成长为全球领先企业，扩产为明确方向；同时，先进制程体量持续壮大，解决国产AI最卡脖子瓶颈。
[玫瑰]WFE市场上行空间明确
近期海外多家设备龙头均上修26年WFE市场规模至1500+亿美元（前值1400亿美元），未来数年上行空间明确；国内两存&先进逻辑扩产确定，国产设备厂商下半年拿大单趋势显著。
[红包]扩产重视上游“铲子”股
#设备环节作为Fab扩产最大的“铲子”，有望深度受益。重点关注设备大龙头，
北方华创；同时关注存储敞口大+核心设备放量的标的：
拓荆科技、
中微公司、
芯源微、
微导纳米、
精智达、
华海清科、
中科飞测、
精测电子、
京仪装备等。
#零部件供应紧张推动涨价预期，随着需求旺盛，零部件供应持续紧张，当前已处于涨价周期中，部分零部件已逐渐商谈涨价，未来扩产上修预期强。#定价逻辑从需求侧改为产能供给侧。
建议关注零部件产业链：
富创精密、
江丰电子、
超纯应材、
珂玛科技、
新莱应材、
正帆科技、
臻宝科技、
恒运昌等
风险提示：设备验证不及预期；存储扩产不及预期等
[庆祝]恳请支持中泰电子王芳团队！